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【熟女輕理財】理財先理債！好債、壞債怎麼分？積極還債反而不好？一招打造還款計畫表！
現代社會中，女性在事業、生活間來回奔波，隨著年齡增長、身分轉變，經濟的擔子也愈來愈沉重⋯Yahoo奇摩股市邀請各位40代女性建立自己的理財觀點，從資產檢視、保險規畫、債務管理到理財策略等，活出獨立自信人生！
「理財之前先理債」是一句老生常談，也說明債務管理其實是理財布局中很關鍵的一環，先前的系列文章中，無論是資產健檢、理財規畫，都提到債務管理的重要性。你的債務是好債還是壞債？還款計畫怎麼做？還債居然不是越積極越好？Yahoo奇摩財經編輯室這篇將陪伴各位 40 代女子搬開債務絆腳石，踏實走向財務自由之路！
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好債與壞債怎麼分？
好債和壞債的區別主要在於對財務狀況的影響，一般認知中的好債可以幫助我們增加資產或收入、或是利率相對低；壞債則會增加你的財務負擔，通常是為了負擔目前經濟能力不夠的消費。
好債有好幾種，其中一種是能創造收入、或讓資產增值的債務，例如房貸，房子出租出去可以收租金，若是自住也可能有增值空間。利率相對低的債務也是好債，如上面提到的房貸、學貸、青年創業貸款等，後兩者符合條件甚至能享有政府利息補助。學貸用於投資自己，也可能創造未來收入；創業貸款也能在生意上帶來收入。
壞債則是不會帶來收入、反而會增加財務壓力的債務，利率相對於好債較高。消費性貸款如信用卡卡債、車貸等，或是信用貸款，利率可能是好債的 2~5 倍，不僅會影響信用評分，還可能導致財務和心理壓力，建議快點還清！
至於好債，雖然不一定要急著還，但也要想清楚如何運用手邊的資金。舉例來說，阿美身上背有 1000 萬的房貸，利率 2.5%，這個月領到公司分紅約 10 萬元，該優先拿來還房貸或是投資理財錢滾錢呢？
這個問題沒有絕對的答案，取決於阿美的心態與投資能力。若是阿美將這 10 萬分紅拿去買高股息 ETF，年殖利率有 5%，比房貸利率 2.5% 更高，那麼投資可能會比還債更能創造效益。但如果阿美把 10 萬元分紅做為當沖買股的基金，想拚個 20% 報酬率，卻不幸遇到股災賠了 30%，那這筆錢不如老老實實拿去還房貸，資金運用效率更好。
閒置資金不還債而投入金融商品，妳要考量幾個面向：
債務利率：預期的投資回報率能否勝過債務利率？若沒把握，優先還債可能更有利，免得高利率的債務會越滾越大，增加財務壓力。
風險承受能力：妳的投資標的是自己研究投入的，還是道聽塗說來的？高報酬率的另一面是高風險，市場的波動和投資潛在損失能受得住，再把投資放在還債前面。
手邊現金多寡：若投資被套牢，手上還有錢能持續還債嗎？穩定還債對信用評分有正向效應，能降低信用風險。
「雪球法vs.雪崩法」擬定還款計畫
面對債務不擺爛，一開始應該先清算自身的財務狀況，做成資產負債表，將債務逐條列出，並可另外整理債務清單：債務類型、金額、利率、還款期限或預計還款周期等，並決定還款順序，逐步踏實還債。
常見的還款策略有雪球法vs.雪崩法，可依個人情況選擇。
雪球法（Debt Snowball Method）：將所有的債務依金額由小到大排序，每月支付所有債務的最低繳款金額後，從最小筆的開始優先還債，還清後的剩餘資金接續還第二小筆的債⋯依此順序逐步清償所有債務。雪球還債法可以增加還債動力，先從最小筆的開始還能讓人快速看到進展、帶來成就感，建立「我做得到」的自信；執行上也相對簡單，不需精算利率、分配數字等，以滾雪球的方式無腦還債。缺點是因為不考慮各項債務的利率，有可能因此支付更多利息。
雪崩法（Debt Snowball Method）：一樣先列出所有債務，依照利率高低排序，每月支付所有債務的最低繳款金額後，優先清償利率最高的債務，接著依序從次高的債務⋯依此順序逐步清償所有債務。雪崩式還債法能用以最少的利息費用，還掉所有的債務，降低總付出金額。但高利率的債務有可能欠款金額較大，有時會讓人感覺還債之路遙遙無期，適合意志堅定、按部就班的計畫控。
身上有多筆欠債的人，可嘗試將還款日集中在同一天，或是前後三天，不但方便管理債務，也減輕心理壓力，不會有三天兩頭都在還債「被債務追著跑」的感覺。
除此之外，多債族也能參考「債務整合」，將信貸、車貸、卡債等整債務合併起來，向銀行或金融機構申辦一筆大的貸款一次先還清，再集中火力將這筆新的貸款還清即可。通常債務整合的這筆新貸款利率會較整合前的多筆貸款來得低，不但能減少利息支出、降低月付金額，還能簡化還款程序。
欲速則不達！還債別太心急
有些人為了盡快還清債務，會將所有可用資金都拿來還債，雖然積極的態度很負責任，但小心欲速則不達，反而產生反效果。
想像一下這個情境：小靜有 50 萬的信貸要還，為了能盡早還清，每天只吃一餐，並把作為緊急預備金的 15 萬元也拿出來，沒想到這陣子出了車禍，除了自己需要 5 萬元的醫藥費，還得賠償對方 5 萬元的修車費，身上擠不出錢的小靜，只好先以信用卡支付，陷入循環利率的惡夢⋯
小靜的情況反映出她的窘境是「現金不足」，過於積極還債反而導致資金不敷使用，當面臨突發狀況時，只能走老路「借貸救急」，陷入惡性循環。其實還債就如同投資，必須量力而為，不要把自己逼得太緊，毫無保留的 all in 可能會對生活造成負面影響。
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理債與投資並不衝突，一邊還債的同時，同步投資也能為自己的人生累積資本，想透過投資來償債也是很合理的心態，提醒大家先以償債為主，至少繳完每月最低支付金額、扣除生活開銷，剩餘的閒錢再進行投資。
背債期間的投資切忌盲目追求高報酬，畢竟高報酬的背後伴隨的是高風險，投資策略以「穩健」取代「積極」，免得債沒還清，投資失利又賠了不少，甚至可能承受新的債務風險。
其實，對有壞債的人而言，還債就是最好的投資。如果不能創造 15% 的投資報酬率，這筆錢拿去償還 15% 利率的債務，反而更賺！踏實還債，並找到負債的原因、讓自己別再產生新的債務，才能擺脫負債人生，邁向財務自由之路。
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（核稿編輯：劉凱銘）
