その総資産の3分の2以上を、米国に登記上の事務所を有するか、または米国において主要な経済活動を行う企業の株式に投資する。企業への投資にあたり、過小評価されており、魅力的な価格水準ながら変化を促す材料を兼ね備えた企業であるかを重視する。こうした企業は、中小型株はもちろん大型株にも見られる。また、追加収益を得るためにカバード･コール戦略を用いることができる。