台積電停供先進晶片有望促陸半導體商技術升級，半導體類股早盤飆逾5%

財訊快報

【財訊快報／陳孟朔】中國中證全指半導體產品與設備指數週一早盤飆逾5%，路透週末援引消息人士報導，美國要求台積電(2330)從週一(11日)開始停止向中國客戶發貨通常用於人工智慧(AI)應用的先進晶片。美國科技制裁之下，分析人士看好半導體等中國自主可控相關類股。

晶片研發設計公司--國芯科技(688262.SS)和芯原股份(688521.SS)連袂10%漲停，中芯國際(688981.SS)和中微公司(688012.SS)各急漲5.6%和8.7%。

據一位熟悉內情的人士透露，美國要求台積電從週一開始停止向中國客戶發貨通常用於人工智慧(AI)應用的先進晶片。對此，經濟部11月10日表示，台積電與政府有定期討論出口管制議題，也明確說明會遵守台灣與國外的法規。

投行富瑞表示，這可能是源於最近在華為產品中發現台積電製造的人工智慧晶片。這將影響擁有GPU/AI相關產品的中國IC設計公司。

信達證券研報指出，川普上台後或將啟動新一輪對中國半導體制裁，國產替代刻不容緩。預期川普新一屆任期或將強化對陸半導體制裁力度，主要體現在對AI晶片如GPU、HBM等新產品、新應用進一步制約；進一步限制對陸出口的半導體設備、零部件、半導體材料的清單範圍，擴大列入實體清單的企業數量；強化先進製程的制裁，甚至可能擴大至成熟製程範圍。

他們認為，短期內制裁升級對中國半導體產業鏈帶來較大挑戰，但長期看，外部壓力增大，或將進一步推動中國國內半導體廠商技術升級，加快突破速度，提高自主創新能力，有望在全球半導體產業鏈中占據更重要的地位。

相關內容

  • 台積電停供、中國自主可控提速預期升溫，中證人工智能指數大漲3.7%

    【財訊快報／陳孟朔】路透報導，全球晶圓代工巨擘--台積電自週一(11日)起對中國客戶開始停供先進晶片，加劇市場對自主可控進程的預期，中國中證人工智能主題指數週一早盤急漲3.7%。浪潮信息(000977.SZ)、三六零(601360.SS)、昆侖萬維(300418.SZ)股價大漲介於6.8-9.3%。據一位熟悉內情的人士透露，美國要求台積電(2330)從週一開始停止向中國客戶發貨通常用於人工智能(AI)應用的先進晶片。對此，經濟部週日(10日)表示，台積電有與政府定期討論出口管制議題，也明確說明會遵守台灣與國外的法規。華鑫證券研報指出，疊加台積電之前的“白手套”事件，川普勝選之後，美國商務部或將進一步封鎖大陸的先進製程產能。這一系列決策以及後續可以預見到的一些動作都將對大陸AI和GPU公司不同程度的負面影響，短期之內，無法使用台積電的先進工藝技術會對以上公司市場競爭力造成一定影響，但是從長期來看，自主可控是一個必然趨勢。目前，AI以及GPU供應鏈中還有相當一部分供應商是來自於海外，在中美科技博弈的背景下，海外供應鏈勢必進一步緊張，對於中國國產供應商的滲透率有望加速提升。他們認為中國國內頭

    2

  • 台積電斷供中國晶片生產大門　百度恐受打擊

    [NOWnews今日新聞]根據外媒報導，台積電曾向美國商務部通報，其生產的一款晶片被發現用於華為的人工智慧（AI）處理器當中，這也引發美國商務部要求台積電自週一（11日）起停止向中國出口用於AI應用的...

    4

  • 國產替代發酵 陸半導體指數飆3年新高

    受近期華為「晶片門」白手套事件的影響，美國商務部下令台、韓業者11日起停止向中國大陸供應先進AI晶片。但A股市場卻因「國產替代」概念發酵，反讓半導體族群11日走強，中證半導體產業指數更噴漲至3年新高。

  • 《大陸金融》國產替代發酵 陸半導體指數飆3年新高

    【時報-台北電】受近期華為「晶片門」白手套事件的影響，美國商務部下令台、韓業者11日起停止向中國大陸供應先進AI晶片。但A股市場卻因「國產替代」概念發酵，反讓半導體族群11日走強，中證半導體產業指數更噴漲至3年新高。 10月下旬傳出華為自研的AI晶片「昇騰（Ascend）910B」疑似採用台積電7奈米製程，引起美方關注。美國商務部下令台積電、韓國三星11日起停止向中國大陸出口用於AI應用的先進晶片。 這對正急起直追的中國半導體產業來說本應是壞消息，但11日A股半導體族群卻在「國產替代」概念下，市場認為企業可能轉向本地供應商，且在產官學界力挺下，日後可望加速成長，反而有利於中國半導體製造供應鏈的自主發展。信達證券報告指出，這一轉變可能導致供應鏈重組，提升國內產能需求，並推動中國半導體設備和材料的技術進步。 11日A股半導體類股走強，中證半導體產業指數更狂漲逾6％至3,678.93點，創2021年12月20日新高，不過12日在A股市場情緒轉趨冷靜，指數收報3,586.18點，跌2.57％。 中證半導體產業指數含括行業內主要企業，前五大業者和權重分別為：中微公司（中國第二大設備廠）占比15.

  • 傳停供中國先進AI晶片 法人：對台積電影響有限

    （中央社記者張建中台北11日電）路透社報導，美國商務部下令台積電今天起停止向中國客戶供應人工智慧（AI）的先進晶片。法人分析指出，台積電AI晶片以美系客戶為主，且中國市場平均單季營收占比僅約12%，預期事件對台積電營運影響應有限。

    1

  • 傳台積電嚴審中國AI晶片客戶 研究：估營收影響5%至8%

    市場傳出台積電（2330）通知中國大陸客戶將暫緩7奈米（含）以下先進製程AI相關晶片出貨，以及未來若中國大陸客戶欲在先進製程開案，皆須嚴格審查以確保晶片非用於AI或其他受限制用途。根據TrendForce最新研究報告，若該規範發酵，可能影響台積電整體5%至8%的營收表現，然而，由於全球AI晶片需求強勁，加上台積電對先進製程客戶的漲價即將生效，可望能稀釋部分衝擊。

    2

  • 半導體股領漲，滬指週一收高0.51%，深市和創業板抽升2%、3%至五週新高

    【財訊快報／陳孟朔】中國8日財政刺激舉措缺乏促消費細節，未能完全達到市場預期，令大盤一度承壓，但由於甫公布的經濟數據令中國有陷入通縮之虞，投資人轉念加大力度刺激政策勢在必行下，午後買盤湧入，三大股指終場皆以近日高作收；早盤一度跌1%的滬指收高0.51%，深市和創業板各抽高2.03%和3.05%，同創五週新高，兩大指數早盤曾各跌0.8%和1.1%。收市時，滬指終場收高17.77點或0.51%，報3,470.07點為11月7日以來最高，日高和日低各在3,471.12點和3,416.73點，上日小跌0.53%；深證成指漲226.87點或2.03%，報11,388.57點，為10月8日以來最高，日高和日低在11,390.48點和11071.65點，上日跌0.66%；創業板急漲70.85點或3.05%，報2,392.44點，也是10月8日以來最高，日高和日低各在2,393.58點和2,296.32點，上日跌1.24%。中國國家統計局9日公布，中國10月居民消費物價指數(CPI)年增0.3%，為4個月最低，不及市場預估中值的0.4%；月減0.3%，遠比市場估小跌0.1%來的差。同月工業生產者出廠物

  • 路透：美國要求台積電暫停出貨部分AI晶片給中國大陸客戶

    路透引述知情人士報導，美國已要求台積電周一（11日）起，暫停出貨常能用於人工智慧（AI）應用的部分先進晶片給中國大陸客戶...

    2

  • 傳停供中國先進AI晶片 台積電：影響可控

    （中央社記者張建中新竹2024年11月12日電）台積電(2330)傳出遭美國商務部要求暫停向中國客戶供應先進人工智慧（AI）晶片，近日持續引發熱議，市調機構集邦科技估計，可能影響台積電5%至8%營收。台積電今天表示，影響可控。集邦科技表示，中國AI相關IC設計、IP及第3方設計服務公司等在台積電先進製程開案、設計定案及量產業務都可能受到事件影響，估計可能影響台積電約5%至8%營收。DIGITIMES分析師陳澤嘉指出，台積電11月11日起向中國出口7奈米及以下先進製程晶片，需經美國商務部審查批准後才能出貨，顯示美國有意強化對7奈米以下製程的管控。陳澤嘉認為，中國業者未來在開發AI等高效能運算（HPC）晶片恐面臨更高挑戰，包含百度、阿里巴巴及旗下的平頭哥等開發雲端運算晶片皆將受到影響。台積電不評論外界揣測，今天表示維持與相關主管機關聯繫，影響可控。

  • 路透：美商務部已發函 台積電AI晶片暫停出貨對岸

    路透引述知情人士報導，美國已要求台積電周一（11日）起，暫停出貨採用7奈米以下製程、常用於人工智慧（AI）應用的部分先進...

    4

  • 《國際產業》美國揮刀了！傳台積電周一起停止向中國出貨AI晶片

    【時報編譯柯婉琇綜合外電報導】路透社引述知情人士報導，美國已經下令要求台積電（2330）停止向中國客戶出貨通常用於人工智慧（AI）應用的先進晶片。這項禁令自周一起生效。 該名消息人士透露，美國商務部已經發函給台積電，將對某些運往中國的先進晶片實施出口限制，包括採用7奈米或更尖端技術製造的AI加速器和GPU。 路透社率先曝光美國對台積電下達出口禁令的消息，而數周前路透曾報導台積電通知美國商務部在華為的AI處理器中發現自家晶片。科技研究公司Tech Insights在拆解華為AI處理器後發現其採用的是台積電的晶片，這顯然違反美國出口管制。該公司也通知了台積電。 華為早被列入美國的貿易黑名單。路透社日前曾報導，台積電已經暫停向中國晶片設計公司算能科技（SophGo）出貨，因為在華為AI處理器中發現由台積電製造的晶片，擔心算能可能是華為的供應商。 最新的整頓行動料將衝擊更多公司，將允許美國評估其他公司是否將晶片轉移給華為以支持其AI處理器。 該知情人士表示，在收到美國商務部發函後，台積電已經通知受到影響的客戶，自周一開始停止晶片出貨。 這次美國商務部發出所謂的「被通知（is informed）

    1