【一周重點】輝達財報利多失靈 中小型股當道 選舉概念股各自表現

moneybar專家評析

本周最重要的法說當屬Nvidia法說，若參考台灣供應鏈的數據，NVIDIA的本季營收和展望高於賣方預期，但符合買方預期，所以股價反應平平，連帶供應鏈股價在財報會議後，較無表現。惠普財報部分，對於NB/PC相關具有激勵效果，個人電腦正在復甦，2024年有望實現成長，AI NB 有利出貨單價提升。

OPEC+會議上，主要產油國成員預計要對限制供應到2024年的協議進行進一步修改；FOMC 11月貨幣政策會議記錄暗示貨幣政策將保持限制性，且沒有跡象顯示短期內會降息，根據FED Watch預期，市場預期降息時間點落在2024年5月。

回到台股，台股目前仍是中小股當道，沒有很明確的主題，題材優先，像是低軌道、法說題材、中系手機消費復甦等，以及降息受惠股，像是原物料等，也有資金關注。

本周重點新聞

• 美股因感恩節休市，交投清淡，聯準會會議紀要偏鷹，美元指數短暫反彈，台幣仍維持升勢，周五台幣/美元銀行間收盤匯率收31.628。

• 藍白合破局，民眾黨柯文哲搭配吳欣盈、國民黨侯友宜搭檔趙少康，各自組隊周五登記投入總統選舉，郭台銘則宣布退選，藍綠政策概念股亦各自表態，軍工、重電概念股上漲，觀光股則黯然失色。

• 規模超過2千億台幣、排名第三大的國泰永續高股息ETF（00878）成分股半年調整一次，根據投信網站揭露已陸續減持開發金（2883）、中鋼（2002）、南亞科（2408），並新增聯電（2303）、世界先進（5384）、統一（1216），市場關心的AI概念股沒有剔除，相關調整將持續到月底。

• AMAX-KY（6933）、富士達（6805）、華懋（5292）新股掛牌蜜月行情締造翻倍漲幅，但鴻海及裕隆合資成立、生產電動車的鴻華先進（2258）本周以50元在創新板上市，卻跌破發行價，蜜月行情失靈。下周還有竣邦-KY（4442）、衛司特（6894）兩檔新股將掛牌。

• 台灣10月外銷訂單金額528.7億美元，年減4.6%，衰退幅度大幅縮小，11月有機會轉為正成長。其中，資通訊及電子產品因需求疲弱、庫存調整因素仍呈現衰退，光學器材則逆勢成長。

• 行政院會通過財政部提出的所得稅制優化惠民措施，將113年度每人免稅額由9.2萬元調高至9.7萬元、標準扣除額由12.4萬元調高至13.1萬元、薪資所得及身心障礙特別扣除額由20.7萬元調高至21.8萬元及調高課稅級距金額。

本周強弱勢類股

• 軍工股狹選舉政策題材上漲，漢翔（2634）、寶一（8222）周五分別漲逾4%、9%；重電股也趁勢表態，中興電（1513）、亞力（1514）有業績撐腰，周五皆漲停作收。

• 藍白合破局，觀光飯店股股價慘綠，雄獅（2731）、晶華（2707）、鳳凰（5706）本周跌幅都超過9%；長榮航（2618）也下跌近3%。

• IC設計漲多族群出現修正，股王世芯-KY（3661）、創意（3443）小幅回檔、下跌4～6%，但鈺創（5351）跨足IP領域，本周大漲逾22%。

• 功率放大器PA族群受惠Wi-Fi 7題材，全新（2455）、宏捷科（8086）周漲逾15%、9%；PCB族群的華通（2313）也大漲近15%。

• 光學元件廠業績回溫，筆電鏡頭廠先進光（3362）本周大漲逾22%，大立光（3008）法人加碼，股價也默默上漲。

本周重要數據

• 台股本周上漲0.46%，加權指數收17287.42點；櫃買指數連續十天上漲，本周漲幅1.75%，收226.24點。外資台指期未平倉空單4240口。

• 三大法人合計買超383.76億元，外資累計買超486.82億元，自營商賣超90.24億元，投信賣超12.81億元。