《基金》全球半導體火熱 AI指標股本益比平均僅32倍

時報資訊

【時報記者任珮云台北報導】根據麥肯錫報告，繼續維持2030年全球半導體市場的銷售額達到1兆美元規模的預估，以年複合成長來看，每年平均以6~8%的速度成長，在此假設下，僅僅是半導體的單位平均銷售價格(ASP)就會以每年2%的速度漲價，其中48家重點半導體公司的平均營業利益率將持穩於25~30%。到2030年時運算及數據儲存仍將會是半導體最大的市場。

以目前評價面分析，2000年網路泡沫時代的科技指標股(Cisco)本益比即達到100倍，而本波AI指標股在獲利基本面爆發成長下目前本益比僅32倍，仍低於去年AI大潮發酵以來平均本益比34倍更顯估值魅力。

日盛全球關鍵半導體基金研究團隊表示，根據研究機構預估，全球AI市值從目前近10兆美元，預計2030年將再翻十倍以上、擴張至逾115兆美元，全球半導體廠直接受惠AI潮流而產能大開、目前平均稼動率高達約75%，市場樂觀預期2024年第三季至第四季產能全開、平均稼動率將再攀升至逾80%的高峰。

日盛全球關鍵半導體基金研究團隊指出，反觀過往五年全球股市受惠AI科技利多爆發而大漲74%、表現優異，當中半導體相關指數由全球半導體指數大漲329%領頭，整體表現更勝AI人工智能及科技指數，反映出這波AI全新工業革命真正獲得實質營收獲利者正是全球半導體企業個股。

日盛全球關鍵半導體基金研究團隊分析，由於AI需要大量使用演算法分析數據來學習執行，這些都需要使用AI晶片及高效能運算(HPC)晶片，因此具實質營收獲利基本面的半導體/晶片相關硬體等中美主要大廠，將會是AI商機最先發酵的領域。

相關內容

  • 《科技》SEMICON Taiwan 2024規模再創高 16大主題秀AI應用

    【時報記者林資傑台北報導】SEMI國際半導體產業協會宣布「SEMICON Taiwan 2024國際半導體展」將於9月4～6日登場，以「賦能AI無極限」為主軸，探索驅動人工智慧（AI）時代的關鍵半導體技術如何引領當代科技大幅躍進，為迎接半導體與智慧未來揭開全新序曲與篇章。 據SEMI統計數據顯示，物聯網（IoT）、AI和量子運算三大技術正快速推動半導體產業成長，預計至2030年市場規模將達1兆美元，其中AI將是10年間市場成長的關鍵動能。 SEMICON Taiwan 2024國際半導體展集結逾1000家廠商參與、展出多達3600個攤位，規模再創新高，會中將帶來引領創新半導體技術與各項智慧應用，揭露最新全球科技趨勢整合與躍進，向全球展現台灣半導體及高科技產業的強大能量，做為各國發展半導體的堅實後盾。 SEMICON Taiwan 2024國際半導體展規畫16大主題，包括綠色製造、異質整合、材料、半導體設備零組件國產化、測試、人才培育等。為呼應當前新興技術發展趨勢，今年新增寬能隙半導體、矽光子、智慧移動、精密機械等展出主題。 其中，氮化鎵（GaN）、碳化矽（SiC）等寬能隙半導體材料歷經

  • 《大陸股市》創指跌近2% 半導體成箭靶

    【時報-台北電】陸股持續調整，三大股指五連跌，創指跌近2%。滬深兩市成交額不足6500億元。 地產與工業母機板塊成為抗空大將。地產股午後活躍，南國置業、榮盛發展等封漲停；旅遊板塊走高，西藏旅遊、大連聖亞雙雙漲停；工業母機概念持續強勢，恆進感應、津榮天宇、盤古智能等漲停。 半導體板塊持續調整，納芯微、滿坤科技跌幅居前，博通集成盤中跌停；科創次新股震盪走低，碧興物聯跌超8%；量子科技概念走弱，國盾量子領跌。 產業資金以工程建設、家電業、通用設備等淨流入排名靠前，其中工程建設淨流入4.46億。淨流出方面，半導體、汽車整車、軟體開發等淨流出排名靠前，其中半導體淨流出53.54億元。 收盤，滬指跌0.44%，收報2950.00點；深證成指跌0.83%，收報8850.29點；創業板指跌1.82%，收報1700.02點。（編輯：張嘉倚）

  • 《基金》兩大轉型趨勢無敵 低投族鎖定2檔半導體ETF

    【時報記者任珮云台北報導】集中保管結算所截至6月13日統計，上周台積電（2330）挑戰千元大關失利，股東人數卻在單周內大增3.67萬人。除了台積電受到零股投資者的青睞外，國內5檔半導體ETF中，新光臺灣半導體30（00904）和兆豐台灣晶圓製造（00913）兩檔ETF，上周也吸引了「低投族」進場布局，成為唯二受益人數逆勢正成長的半導體ETF。 新光臺灣半導體30 ETF經理人詹佳峰表示，儘管輝達近日股價因獲利賣壓而大幅下挫，但這無法改變「全球AI產業化」和「產業AI化」兩大轉型趨勢。直接受惠的台灣半導體供應鏈已成為歐美科技巨頭的最佳AI盟友。詹佳峰建議，股價近期下跌正好提供了買入機會，隨著下半年全球科技新品上市，可能掀起一波消費者換機潮，廠商的拉貨潮有望提前啟動，半導體ETF股價料將迎來下一波上漲。 新光投信指出，目前美國四大雲端業者的AI軍備競賽和擴充步伐快速推進，連全球大型互聯網巨頭字節跳動也準備大舉進入AI晶片領域，尋求台積電5奈米代工。除了晶圓代工的先進製程產能外，高頻寬記憶體（HBM）也供不應求。儘管蘋果、微軟、谷歌和亞馬遜等科技巨頭有意自製晶片，但在開發初期仍高度依賴台灣廠

  • 股價指數期貨贏家專欄－半導體30期 盯10日均線攻防

    受到輝達多日走弱影響，半導體30期貨周線趨勢下彎，與10日線交叉的可能性增，或再進一步帶動10日線由上行轉為走平。短線關注10日線攻防，若指數能快速站穩10日線，則少量偏多操作；反之，不排除進一步向下回補13日多方缺口，待盤勢回穩消化短線賣壓後，再重拾中長期上行動能。

  • 台股17千金歸隊 股價表現紅通通

    隨著健策大漲80元至1,070元、漲幅8％，站回千金行列，台股17千金再度全數歸隊，而多數千金股表現也紅通通，17檔中有12檔呈現上漲，股王信驊今日再度大漲200元攻上4,950元，帶動其他千金股也跟著勁揚，力旺、祥碩、弘塑站回五日線；川湖、健策站上所有重要均線；鈊象、穎崴再創歷史新高價。

  • SEMI：全球半導體晶圓產能連2年攀升！ 中國晶片產能達雙位數成長

    SEMI國際半導體產業協會於今（6/24）公布新一季全球晶圓廠預測報告（World Fab Forecast）。該協會指出，晶片需求不斷上升帶動全球半導體晶圓廠產能持續成長，2024年及2025年預計將各增加6%及7%，月產能達到3,370萬片晶圓，創歷史新高。而中國晶片製造商可望維持兩位數產能成長，是全球晶片製造成長最多的地區。

    1

  • 美科技股賣壓現　 台股關注AI霸主輝達股東會　Q3布局AI半導體雙主軸

    美科技股賣壓湧現，AI霸主輝達下周股東會前拉回修正，台股進入高檔震盪！聚焦第三季台股布局，投信看好，AI與半導體為中長期雙主軸不變，強勢多頭走勢往往為大漲小回，輝達26日股東會將登場，市場將再度聚焦創辦人黃仁勳對AI前景看法。

    4

  • 半導體展9月登場 規模創新高

    全球半導體產業正迎來AI驅動的新紀元；SEMICON Taiwan 2024國際半導體展將於9月4日盛大登場，本屆展會以「Breaking Limits:Powering the AI Era.賦能AI無極限」為主題，匯聚全球半導體產業鏈的創新力量，共同探索AI時代的無限可能，並邀集包括台積電、聯發科在內之全球領導業者發表主題演講。

  • 巨頭齊聚！逾千家全球大廠參與　國際半導體展9月台北登場

    即時中心／梁博超報導SEMI國際半導體產業協會宣布，全台最大及最具影響力的半導體年度盛會「SEMICON Taiwan 2024國際半導體展」，將於9月4日至6日在台北南港展覽1館及2館登場。今年展會集結超過1,000家廠商參與、展出多達3,600個攤位，不僅規模再創新高，也充分展現全球對半導體及高科技技術發展的高度期待與重視。

  • 台股週線連3紅 法人：AI與半導體雙主軸不變

    （中央社記者吳家豪台北2024年06月23日電）台股上週多方依舊強勢，週線大漲748.67點，週線連3紅。法人分析，人工智慧（AI）與半導體仍為台股中長期雙主軸，輝達股東會將於26日登場，有望釋出AI前景正向看法，對台股AI供應鏈題材熱度有正面幫助。近期美國科技股大漲後，投資人逢高獲利了結，AI晶片大廠輝達（NVIDIA）續跌，美股21日多數收低，標準普爾500指數下跌8.55點，或0.16%，收在5464.62點；以科技股為主的那斯達克指數下跌32.23點，或0.18%，收在17689.36點；費城半導體指數下跌71.476點，或1.27%，收在5538.535點；道瓊工業指數終場上漲15.57點，或0.04%，收在39150.33點。三大法人上週合計買超台股708.67億元，外資與投信持續加碼，其中外資大舉買超619.65億元，為今年來單週買超第4高金額；投信回補90.55億元，僅有自營商站在賣方、小幅調節1.53億元。21日為美國三巫日（衍生性金融商品結算日），加上富時指數調整盤後生效，影響台股週五表現，加權指數21日收在23253.39點，下跌152.71點，成交值新台幣628

  • 《金融》全球降息周期 半導體長多迎年底反彈行情

    【時報記者任珮云台北報導】在歐元區、瑞士、瑞典和加拿大央行相繼降息後，美國聯邦儲備委員會（Fed）於6月12日召開了新一輪利率會議（FOMC）。儘管Fed尚未明確表示將降息，其官員利率預測的點陣圖顯示年底前僅有一次降息的可能。在市場普遍預期下半年開始的預防性降息背景下，預計9月將迎來首次降息，年底可能再降息一次。 今年全球迎來降息周期，尤其是美國利率保持穩定，年初至今全球股市因資金寬鬆表現強勁。半導體產業因資本支出門檻高，企業營運成本降低將直接推動營運獲利。在借貸成本下降期間，利率敏感的半導體類股表現優於全球股、債市。 日盛全球關鍵半導體基金研究團隊指出，全球央行降息比例已超過40%，近半數經濟體進入寬鬆週期。觀察過去五年，每逢美國降息循環或醞釀降息時，10年期公債殖利率便呈現波段向下收斂，同時半導體股票指數領先全球股、債市多頭向上。 以2020年3月至8月的降息周期為例，期間美國10年期公債走低，MSCI全球半導體指數、STOXX全球AI科技指數、MSCI全球股票指數及彭博全球債券指數分別上漲47%、41%、33%及6%。 根據Gartner最新預測，2024年全球人工智慧半導體營收