近百萬債券ETF投資人嗨翻解套 金融債強彈逾15%

近幾周美債殖利率下滑，美國10年期公債殖利率自10月5%高點一路下探至4.2%以下，債市重拾動能，不少債券ETF已從前波低點反彈逾一成。據投信投顧公會資料顯示，截至10月底債券ETF受益人共88.1萬人，不僅隨著這波強彈陸續解套，還能享受此時債券高殖利率的現金流收入；法人建議，投資人可適當布局金融債，透過股、債配置創造每月安穩現金流。

00687B本月多配一次息 升息尾聲存「債」領息再賺價差

國泰投信表示，美債殖利率持續下探，主因全球通膨緩步回降，伴隨勞動市場冷卻，美國10月JOLTS職位空缺數降至873.3萬，創2021年3月以來新低；11月小非農數據也顯示，美國ADP就業僅較上月增加10.3萬人，遠低於市場預期的13萬人，兩者均透露美國就業市場正快速降溫，增添Fed未來降息的可能。

不過，美國11月新增非農就業人口達19.9萬人，優於市場預期，對於明年第1季啟動降息的樂觀情緒有所降溫，預期12月13日FOMC會議前，市場觀望氣氛轉趨濃厚。

伴隨美債殖利率回落，國泰10Y+金融債（00933B）追蹤之彭博10年以上美元金融債券指數，同步上漲逾15%，表現相當亮眼。截至12月6日，指數到期殖利率逾5.5%，據彭博數據顯示，只要在殖利率突破5.5%時進場持有3個月、6個月、1年、2年的金融債，平均報酬率分別為2.2%、4.5%、9.2%、19.6%，持有3年則上看35.1%，未來資本利得空間大。

小心台股短線過熱 法人：2024可望啟動景氣回升行情

00933B基金經理人鍾郁婕建議，追求穩健配息的投資人，可適當布局金融債，除了透過股、債配置增加資產抗震力外，同時鎖定目前偏高的殖利率水準，有機會創造每月安穩現金流，配合未來Fed降息政策，更有賺取資本利得的空間。

截至12月6日，00933B規模增胖至新台幣172億元，保管費同步下調至最低級距0.06%，經保費合計僅0.26%，對長期存債族來說是一大利多，隨著聯準會暫停升息、債市持續回溫，法人看好00933B有望在短時間內劍指200億元大關。

此外，國泰投信日前已公告00933B配息時程，除息交易日訂在2024年2月27日，這是基金成立滿3.5個月後的首次配息，想參與的投資人最晚須在2024年2月26日前買進或持有。

• Yahoo財經特派記者 呂欣芷：期待在網路新世代中，以深入淺出的方式呈現理財資訊，讓讀者更能掌握金融市場動態。