央行金融穩定報告出爐 市場不確定性牽動股市表現、留意ETF風險

工商時報 巫其倫

中央銀行31日發布第18期金融穩定報告，認為我國金融體系仍維持穩定，但今年考量近期地緣政治風險攀升、全球通膨下降幅度有限，且主要央行貨幣政策走向仍具不確定性，均會影響全球經濟及國際股市，進而牽動我國股市表現；以及ETF規模成長快速，隨著商品複雜性及投資風險上升，應密切關注相關風險。

央行每年5月底發布金融穩定報告，本期彙整去年初至今年4月間的國內外經濟金融情勢發展，並分析影響台灣的金融體系風險。央行表示，今年初以來全球通膨趨緩、景氣回升，但地緣政治衝突不斷，經濟前景不確定性仍高。但我國金融機構維持穩健經營，金融基礎設施亦順暢運作，整體金融體系仍維持穩定。

今年股市表現亮眼，央行提醒仍要「密切關注」，尤其，因台股上漲、美國降息預期及高股息誘因，帶動近期指數股票型基金（ETF）規模成長快速，至年4月底已高達4.75兆元，隨商品複雜性及投資風險上升，央行認為應密切關注相關風險。

央行官員說明，ETF對股市有助漲助跌的效果，央行會持續關注市場發展；但管理面則屬金管會職權，金管會去年已經採取多項措施，促進金融穩定。

至於房市方面，近期新青安貸款帶動房市加溫，引起過熱疑慮。央行從兩大方向觀察，認為本國銀行風險可控，一是銀行房貸或建築貸款逾放比很低、二是銀行不動產逾放覆蓋率也大幅拉高，晴天儲糧下，有能力因應未來可能風險。

央行報告指出，至3月底房貸與建築貸款逾放比率分別降至0.06％、0.04％ ，不動產貸款風險控管尚屬良好。央行目前祭出五度調整選擇性信用管制措施，且與金管會合作加強不動產貸款專案金檢，目前均有助房地產市場穩健發展。

官員補充，國銀不動產逾放覆蓋率在2019年僅500％多，但至去年底已提升至960.96％，算是相當高的水準，銀行對於放款風險一直拉高備抵呆帳提存，等於是晴天儲糧，因應未來可能風險。

官員也說，央行金融穩定報告是看整體面，主要是評估銀行對不動產貸款的風險控管；而央行對房市也很關注，觀察目前不動產貸款占總放款比率仍居高，大約還在37％左右，這部分還是要持續留意。另，財政部也針對新青安貸款，要求公股銀進行貸後追蹤，加強風險控管。

更多中時新聞網報導
美中2大陣營！人形機器人潛力爆發 台廠8類股搶攻商機
1分鐘讀財經》千億大失血！壽險業1原因爆解約潮 恐賣股救火
吃飯巧遇黃仁勳！她拍照驚見AI教父細膩動作：大讚又加分了

相關內容

  • 政府堵不動產資金「往死裡打」 他揭3大後遺症：1年內爛尾樓恐癱瘓房市

    銀行受限《銀行法》72-2天條，緊縮不動產放款資金，讓不少有資金缺口的建商轉往融資租賃業找錢，被視為「打房破口」的漏洞，因此傳出金管會要求此類借貸須比照央行管制

  • 央行暫停打炒房原因找到了！新青安房貸11月再跌8％

    央行18日不再祭出第八波打炒房，主要原因找到了！財政部新青安房貸專案統計公布最新數據，11月受理4,333戶、月減5.7％，連續第六個月呈現月減，受理金額337.9億元、月減8％；各公股行庫針對專案的撥貸戶數5,015戶，金額402.9億元，較上月微增，顯示央行打大戶炒房、讓銀行金流能回到新青安專案的金檢，發揮成效。

    2

  • 房貸利率 五銀上月衝16年高峰

    中央銀行19日公布11月五大銀行新承作房貸金額及利率，單月新增金額較10月增加67億元達943.52億元，利率則是上升至2.209％，創2009年1月以來的近16年新高水準。

    1

  • 第7波打房掀起「金龍海嘯」　楊金龍：五味雜陳有點SORRY

    [周刊王CTWANT] 中央銀行19日理監事聯席會議決議，一致同意維持政策利率不變，綜合國內外經濟金融情勢，考量本年以來國內通膨率大致維持緩步回降走勢，且明年可望續降至2％以下；央行重貼現率、擔保放款融通利率及短期融通利率，分別維持年息2％、2.375％及4.25％。受惠人工智慧AI等新興科技...

    3

  • 《金融》房貸利率 五銀上月衝16年高峰

    【時報-台北電】中央銀行19日公布11月五大銀行新承作房貸金額及利率，單月新增金額較10月增加67億元達943.52億元，利率則是上升至2.209％，創2009年1月以來的近16年新高水準。 央行官員表示，房貸小幅上升，主因年底新屋交屋潮效應，加上當月工作天數增加，在政府健全房市措施逐步發酵，及銀行控管房市集中度風險，逐步調升房貸放款利率，使整體利率衝高。 央行公布11月五大銀行（臺銀、合庫銀、土銀、華銀及一銀）新承做放款加權平均利率升為2.166％，較10月的2.129％上升0.037個百分點；房貸利率上升0.008個百分點至2.209％。11月新青安房貸占比小升至33.58％，中斷連四月下滑。央行官員強調，新青安比重略增，銀行放貸還是針對無自用住宅及首購族放款，會讓這類族群放在優先順位。 觀察11月六都買賣移轉棟數月增0.92％、年減15.33％，且觀察信義房屋的大台北房價月指數，11月雙北地區房價月減0.4％、年增幅8.83％，月減幅擴大、年增率也持續放緩，近期房市價量都有降溫趨勢。官員指出，從買賣移轉棟數下滑，年增幅也縮小，近期從量來看，市場觀望氛圍確實增加。 央行並公布11月

  • 利率連三凍！央行利率政策、房市管控均按兵不動

    MoneyDJ新聞 2024-12-19 16:44:47 記者 陳怡潔 報導中央銀行今(19)日舉行第四季理監事會議，會後宣布重貼現率維持在2%不變，利率「連三凍」，符合市場預期，並未跟進美國的降息腳步。針對房市，央行也未推出新的措施；央行表示，近月全體銀行購置住宅貸款及建築貸款年增率均回降，惟不動產貸款占總放款比率(不動產貸款集中度)仍居高，央行將持續審視各銀行自主管理不動產貸款具體改善方案之情形，並持續檢視選擇性信用管制措施之執行成效，適時調整相關措施內容，以促進金融穩定及健全銀行業務。 央行表示，綜合國內外經濟金融情勢，考量今(2024)年以來國內通膨率大致維持緩步回降走勢，且2025年可望續降至2%以下；全球經濟雖潛藏下行風險，惟在內需支撐下，預期2025年國內經濟成長力道仍屬溫和。央行理事會認為本次維持政策利率不變，有助維繫整體經濟金融穩健發展，重貼現率、擔保放款融通利率及短期融通利率分別維持在年息2%、2.375%及4.25%不變。 央行表示，未來央行仍將持續關注國內通膨發展情勢，並密切關注美國經貿政策變化、主要經濟體貨幣政策調整步調、中國經濟成長放緩風險，以及地緣政治衝

  • 央行不推第8波信用管制，打房成效滿意？ 專家：這「時間點」是關鍵

    在祭出多個打房鐵腕後，央行於昨（19日）決議，此次理監事會議不升息、不升準，並未再提出新一波信用管制措施。不過央行在理監事會議上特別提及，全體銀行購置住宅及建築貸款年增率均下降，但不動產貸款占總放款比率仍高，並強調未來將繼續檢視信用管制措施的執行成效，更會適時調整相關措施內容。

    1

  • 彭博曝台灣房貸怪事！銀行滿手游資卻狂搶存款 專家揭隱憂：怕錢跑更快

    央行祭第7波、銀行受《銀行法》72-2不動產天條所困衍生出「限貸令」，搞得房市急凍，也讓外媒嘖嘖稱奇，《彭博》觀察到台灣的銀行正積極鎖定企業、保險業及投資散戶，四處「搶拉」新台幣及外幣的存款，以求大幅降低不動產放款水位。

  • 利率連3凍且沒再出手打炒房 央行：明年通膨可望降至2%以下

    中央銀行今天(19日)召開今年最後一次理監事會議，並在會後宣布，維持政策利率不變，重貼現率維持在2%的16年高點，且未再祭出第8波選擇性信用管制措施。央行也表示，明年台灣通膨可望降至2%以下。 央行指出，綜合國內外經濟金融情勢，考量今年以來國內通膨率大致維持緩步回降走勢，且明年可望續降至2%以下；全球經濟雖潛藏下行風險，但在內需支撐下，預期明年國內經濟成長力道仍屬溫和。央行理事會認為，這次維持政策利率不變，有助維繫整體經濟金融穩健發展，因此，重貼現率、擔保放款融通利率及短期融通利率，分別維持年息2%、2.375%及4.25%。 另外，央行在9月的理監事會議，針對不動產祭出第七波信用管制措施，央行強調，實施以來，資料顯示，房市交易縮減，民眾對房價上漲的預期心理趨緩，且本國銀行辦理無自用住宅民眾購屋貸款占購置住宅貸款比率趨升。 央行指出，近月全體銀行購置住宅貸款及建築貸款年增率都回降，但不動產貸款占總放款比率(不動產貸款集中度)仍居高，至11月底為37.4%。央行將持續審視各銀行自主管理不動產貸款具體改善方案情形，並督促其積極落實。 央行強調，未來仍將持續檢視選擇性信用管制措施的執行成效，

  • 國內景氣向好 11月退票金額估下降、全年有望創新低

    中央銀行27日將公布11月存款不足退票統計，市場預期，由於11月無連假因素影響，且無月底峰日加持，加上國內景氣燈號大步重返黃藍燈，市場景氣向好，預計11月退票金額應會下滑，今年前十月退票金額283.47億元，若11、12月維持在30億元以下水準，全年退票金額有機會創下史上新低。

  • 跟上全球央行降息放鴿？　楊金龍：目前利率政策是「合適的」

    央行今（19）日召開第四季理監事會議，會後宣布利率連三凍，重貼現率、擔保放款融通利率及短期融通利率將維持在各為2%、2.375%及4.25%。不過全球央行幾乎吹起降息風潮，我國央行未來有沒有可能跟進？總裁楊金龍認為，目前的利率政策是「合適的」，明年應該也沒有偏鴿的可能。

    2