美股續漲,台股衝破萬七,從存貨週轉天數挑個股
【財訊快報/江文勝】美國通膨降溫,拜習會登場,道瓊上漲163.5點,日K連4紅,直逼35,000點大關,標普升破4,500點關卡,那斯達克收小紅,費半指數上漲0.72%。台股週三量價齊揚,攻破萬七大關,最高衝上17,143點,在電子權值股推升下,指數大漲213.07點,終場收17,128.78點,漲幅1.26%,成交值3,785億元,新台幣匯率強升2.22角,外資買超469.4億元,為史上第5大、今年第二大紀錄,若外資持續匯入作多,有望上看17,463.76今年高點,甚至萬八大關。美國Fed升息循環近尾聲,加上NB、PC、手機等庫存大舉消化,2024年全球筆電市場將恢復至健康的供需循環,並重返成長軌道,相關受惠科技股將陸續脫穎而出,尤其存貨週轉天數明顯下降的公司,更能凸顯庫存消化的效果,像網通的海華(3694)的存貨週轉天數從去年Q2的106.7天,一路下降到今年Q2的75.57天,其他還有模具沖壓的鉅祥(2476)、連接器廠的良得電(2462)、變頻控制器的崧騰(3484)、電源管理IC的來頡(6799)等,未來對多頭的追價買盤續航力,也會比較有幫助。其中鉅祥從第三季財報數字來看,毛利率、營利率、淨利率出現三率三升,單季EPS回升到1.29元,近期獲得特定買盤青睞,股價悄悄的回到所有均線之上。值得一提的是,鉅祥上市來第二次對外籌資逾15億元,加上近幾年來積極擴充工控、醫療及車用產品應用,更跨入車用光學模組領域,在全球景氣混沌不明下,鉅祥此時大動作的募資,背後是否已掌握龐大訂單,在技術面所有均線糾結後同步翻揚向上,後續值得長期追蹤!
良維(6290)轉投資持股25.72%的良得電,因客製化比例提高,加上導入低軌衛星地面端連接線,明年營運能度轉強,Q3營收回到10億元以上,毛利率攀升到19.6%,單季EPS達1.17元,超越上半年EPS總和0.59元,Q4營收可望優於Q3,來到全年高峰,毛利率也可望同步走高,卡位明年營運成長買盤進駐,股價沿季線盤堅而上。來頡與聯電集團關係密切,來自WiFi營收主要以WiFi-6/6E為大宗,且以搭配美系主晶片提供電源晶片為主,目前台系網通大廠多為其客戶並為主要供應商;隨著WiFi規格提升,下一代WiFi-7技術開發已逐漸成形,加上WiFi-7通道數增加,需要更多的電源管理IC,來頡已通過博通認證,因此,未來隨著WiFi-7滲透率增加,將有助於業績成長,法人估2024年獲利可望回到2021、2022年,EPS超過7元以上的高水準。另愛普*(6531)公告取得來頡4千張,持股比例9.56%,成為第二大股東,在聯電集團及愛普*加持下,有助長線營運成長,大股東愛普*成本125元,預期股價的下檔支撐轉強。
崧騰深耕汽車領域達十年,具有電源關鍵技術及模具開發能力,車用連接裝置模組除三電系統,還包括48V轉12V的車內充電等,新產品已開始小量出貨,今年車用產品佔營收比重約7~8%,隨著車用新產品出貨逐步攀升,在Q2轉虧為盈後,Q3 EPS為0.69元,已連續兩季出現獲利,營運度過低潮,股價利空不跌,並在40~42元之間築底,目前所有均線糾結在42~44元之間且翻揚,一旦突破站穩年線43.9元之上,或可視為底部確立訊號。