《基金》法人：AI股長線表現空間仍大

時報資訊

【時報-台北電】科技股基金今年來受到AI題材的推動表現亮眼，隨AI技術的不斷演進和新興技術的崛起，對半導體供應鏈的需求也在增加，儘管股價愈到高檔，價格波動會更大，法人認為，中長期來看，AI科技股價仍有表現空間。

瑞士百達資產管理指出，AI將推動新的資本支出週期並且科技轉型將繼續成為企業中長期獲利能力擴張的催化劑。特別是在科技領域，美股七雄今年的資本支出加上研發預算預計將達到3,480億美元，進一步支持AI主題持續加溫，AI產業的上漲趨勢持續。

野村投信投資策略部副總經理張繼文表示，AI世代的發展過程與過去科技變革相似，初期需要大量資本投入，目前全球的「算力軍備競賽」正如火如荼的進行中，大幅提振半導體及電子代工產業在AI晶片、高速運算晶片以及伺服器等高毛利產品的訂單；在財報數字上，全球科技股預估今明兩年的營收皆將增加約一成，盈餘則可望連兩年增長兩倍，是表現最強勁的產業且較平均數字高出一倍左右。

這次科技產業的擴張循環並不是一場短跑，而是一場馬拉松，即便科技股漲勢目前已相當強勁，長線的成長空間仍然巨大。

台新智慧生活基金經理人蘇聖峰強調，在市場情緒趨於穩定，以及主流類股重獲青睞下，AI與科技相關個股強勢上漲，帶動全球科技股震盪走高。展望後市，經濟數據方面，通膨與就業市場一度引發貨幣政策大幅轉向擔憂，但市場預期快速消化並修正與Fed想法接近，隨著消費動能略有鬆動及製造業復甦放緩，降息預期可能再次成為支撐市場的因素，在重量級科技大廠紛紛釋出樂觀展望訊息下，科技股後市漲升行情仍可期。

百達機器人科技基金經理人Daegal Tsang說，AI下一步將是人形機器人且能替人類處理困難、危險、髒亂及乏味的4D工作，現階段要選擇投資的標的，可以關注驅動人形機器人落地的關鍵，如CPU、GPU等半導體晶片，而且機器人及AI題材，皆仍處於早期發展的階段，長線仍極具投資價值。(新聞來源 : 工商時報一黃惠聆／台北報導)

相關內容

  • 《基金》Q3股債市各具亮點 均衡配置

    【時報-台北電】今年以來全球主要經濟體表現優於預期，美國預估下半年成長動能趨緩，但仍具極佳的韌性；未來通膨可望緩步下降，預期聯準會將在9月降息1碼，並視通膨表現，可能12月再次降息，因此，投信法人對第三季投資建議，可採取股債均衡配置，股市若短期內出現回檔將是布局機會，債市隨降息趨勢確立，具有較高殖利率優勢的投資級債券、新興市場債券與非投資級債券值得加碼。 野村投信投資長俞鼎基表示，股市在AI需求高速成長，企業增加資本支出，科技股漲勢凌厲，美股指數迭創新高，也使得美股面臨評價面較貴，由於美國即將在11月舉行總統大選，位於高檔的美股可能因雜音較多而出現波動，因此持平看待第三季美股表現，但中長期看好趨勢不變，回檔時可加以布局。歐洲與日本則是相對看好，經濟成長持續處於復甦軌道，歐洲央行在6月降息一碼後，預估今年下半年還有兩次的降息空間，日銀在10月將有升息可能。 新興市場則是看好大陸以外的亞洲，受惠於全球貿易量提升與內部需求復甦，2024年亞洲區域經濟預估將持續緩步成長，特別看好台灣、印度與新加坡的成長潛力。 富蘭克林證券投顧建議採取「WIN贏家策略」，透過多元配置策略追求投資組合持盈保泰。股

  • 《基金》H2投資 法人重點提示

    【時報記者任珮云台北報導】自2022年底ChatGPT橫空出世以來，2023年成為了AI元年，隨著AI應用滲透率不斷上升，股市在AI股的領漲下展開了一波大多頭行情。儘管過去兩年科技股漲勢明顯，但AI題材依然是長線投資的核心主軸。無論是主動式或被動式基金，只要搭上AI這股大趨勢，仍有很大的發展潛力。短線的高檔整理也有助於行情的健康輪動。隨著下半年來臨，投資人應趁此機會對手中的主動與被動式基金進行「投資健檢」，淘汰弱勢資產，保留強勢資產。 AI熱潮正在全球蔓延，而其發展重鎮在美股市場，包括輝達（Nvidia）、微軟（Microsoft）、蘋果（Apple）等科技巨頭紛紛宣布加強在AI領域的投資。下半年投資不可錯過海外市場的布局。統一投信表示，美國最新的數據顯示通膨重回下行趨勢，這為寬鬆的貨幣政策奠定了基礎，有助於增強市場對經濟前景的信心。在下半年，隨著聯準會（Fed）預防性降息立場的明確、經濟溫和擴張、企業獲利持續上修，再加上美國選舉年可能帶來的政策利多，市場氛圍有利於股市的發展。 AI題材帶動的半導體趨勢上升週期有望延續至2025年，預計該年仍將保持雙位數的成長。隨著7月財報公布期的來臨

  • 2024上半年境內外最強全球科技股基金是他！大賺逾45％

    全球瘋AI，作為AI發展重鎮的美股，包括輝達、微軟、蘋果等科技大廠，都相繼表明加強對AI領域的投資，使AI發展進一步加速，有望帶來更多商機。因此，想搭上AI旋風，下半年投資絕不可錯過海外科技股。投資專家表示，選擇表現優異的主動式全球科技股基金，有機會獲得比單一市場大盤指數更高的報酬率。

  • 《基金》AI熱潮續燒 下半年海外科技股不容錯過

    【時報記者任珮云台北報導】全球AI熱潮持續發酵，作為AI發展重鎮的美股市場，包括輝達、微軟、蘋果等科技大廠紛紛加強對AI領域的投資，進一步加速AI發展，帶來更多商機。因此，下半年投資絕不可錯過海外科技股。投資專家指出，選擇表現優異的主動式全球科技股基金，有機會獲得比單一市場大盤指數更高的報酬率。 今年上半年，受惠於AI熱潮，科技股領漲全球股市，帶動境內外全球科技股基金繳出亮眼績效。據晨星統計，台灣核准通過及核備可銷售的43檔境內外全球科技股基金，今年上半年報酬率平均值為23.26%，高於那斯達克指數的18.57%。績效前十強基金上半年報酬率皆在三成以上，其中有兩檔境內基金，統一全球新科技及兆豐全球元宇宙科技基金，報酬率分別達到46.49%及41.25%，超越台股電子指數的40.05%。 投資專家分析，美國最新數據顯示通膨趨勢降溫，奠定了聯準會寬鬆貨幣政策的方向，有助於增強市場對美國經濟前景的信心。下半年，聯準會預防性降息的立場明確，美國經濟溫和擴張，美股企業獲利持續上修，疊加美國選舉年多有政策利多，市場氛圍有利股市發展。 統一投信表示，受惠於AI熱潮，半導體成長週期有望延續至明年，預計

  • 《台北股市》野村投信：台股Q3震而不墜

    【時報-台北電】台股7月出現大幅震盪走勢，影響市場信心，展望第三季行情，野村投信看好受惠電子旺季來臨、AI長線需求強勁，及Fed下半年啟動降息等三大利多支撐，大盤可望持續在基本面、產業面及資金面偏多之下，多頭行情「震而不墜」；半導體、高速運算、伺服器、AI及邊緣AI應用、重電及綠能等六族群為多頭主旋律。 野村投信國內股票投資部主管姚郁如表示，未來當終端消費性電子開啟百花齊放的技術應用，可望將有更多企業受惠，但要讓所有產業雨露均霑，預期將需要一些時間，而高效能AI晶片正是讓技術走向現實的最重要核心。 姚郁如進一步表示，美國利率政策走向與總統大選牽動市場情緒，不過，台股在基本面、產業面及資金面表現依舊強勁，預期AI風潮將由資料中心逐漸擴及邊緣裝置，來自AI的需求成長也優於其他科技產業，電子類股仍是成長性最佳主旋律。 另一方面，傳產部分，野村投信看好重電、綠能等類股，包括輝達等多家美國科技巨擘皆相繼宣布要在台灣建設運算中心、研發中心，都有望強化台灣電網需求，重電持續看好。(新聞來源 : 工商時報一陳昱光／台北報導)

  • 暑假打工也掀AI熱潮！ 最高時薪上看1500元

    進入暑假，不少學生都會搶在兩個月的休假時間，打工賺點零用錢，不過AI時代來臨下，相關打工也成為熱門選項，包括AI影像標註、語言模型整理等等，當中薪資最高的就是AI講師，時薪最高上看1500元。AI吹進

  • 《基金》台股、科技基金 上半年績效稱霸

    【時報-台北電】「得AI者得天下」，聚焦AI應用及相關供應鏈商機的台股及科技股票基金，受惠概念股行情火熱，成為上半年績效表現最為突出的基金類型。投信法人認為，隨AI應用放量及電子步入產業旺季，將持續挹注台股及全球科技股基本面及題材動能，也將是下半年全球股市布局的主軸之一。 復華復華基金經理人呂宏宇表示，台灣電子廠位處AI關鍵供應鏈角色，進一步帶動台灣景氣及企業獲利成長動能領先全球，由於AI Server價格變高、產值大增，加上AI手機及AI電腦陸續推出，將持續挹注相關受惠供應鏈基本面動能，支撐台股多頭走勢，營建、金融等也因AI趨勢帶來的財富效應而受惠，因此類股布局上，除了AI題材之外，也會彈性布局相關傳產族群，掌握台股多頭下的類股輪動機會。 施羅德台灣樂活中小基金經理人游秋華指出，台股動能無法忽視，但提醒留意三個風險因子，一是地緣政治因素，二是美總統選舉，三是聯準會降息態度。市場預期聯準會會在9月降息，對股市短線行情或許會帶來影響，但考量台股擁有堅實的AI話題，預料長線具支撐力道。 台中銀投信預期，全球進入新太空時代，據Bryce TECH預估低軌道衛星未來兩年發射數量近4,000顆，

  • 台股、科技基金 上半年績效稱霸

    「得AI者得天下」，聚焦AI應用及相關供應鏈商機的台股及科技股票基金，受惠概念股行情火熱，成為上半年績效表現最為突出的基金類型。投信法人認為，隨AI應用放量及電子步入產業旺季，將持續挹注台股及全球科技股基本面及題材動能，也將是下半年全球股市布局的主軸之一。

  • 《半導體》京元電外資「評價雙升」 AI明年營收占比看3成

    【時報記者葉時安台北報導】京元電子(2449)受惠AI題材，預估至2025年AI相關營收占比可望升至3成，京元電承接新GPU晶片測試所需時程延長5-9成，可望拉抬毛利率走升，助力後續營運表現，而其他產品需求也將逐步復甦，外資看好營收復甦動能，將目標價提升至140元，評等亦調整至優於大盤(OUTPERFORM)。周三股價強漲4%以上，拚穩5日線。 外資進一步說明，預期京元電AI GPU與ASIC等AI相關業務的營收2024年貢獻約14%，高出原先1成占比的估值。而承接新GPU晶片測試所需時程，並增加CoWoS容量供應，更預估2025年京元電AI營收占比將成長至30%左右，可望持續在人工智慧中受惠，公司也處於有利地位。 京元電其他營收族群中，車用、消費性等應用需求仍低，不過外資認為，狀況不會再度進一步惡化，並預期相關庫存下滑，需求改善情況下，明年京元電非AI領域營收可望成長10%。

  • 人臉掃描測壓力指數! AI成健檢大師 連Inbody都能量

    財經中心／唐詩晴、梁駿樂 台北報導AI浪潮席捲全球，不論是在醫療、產業，甚至是電動車、家電，深入大眾生活，現在也有企業，利用AI，掌握員工身心健康狀況，透過人臉掃描，就能知道員工壓力有多大，還能測出全身Inbody，但到底準不準，一起來看看實測結果。

  • 《大陸產業》世界AI大會開幕 李強：擴大數位包容

    【時報-台北電】全球各國投入AI軍備競賽，但美國正聯合盟友升級晶片出口管制，打壓大陸AI發展，在此之際，大陸國務院總理李強4日呼籲，應共同維護產業鏈、供應鏈安全穩定，同時要促進技術聯合突破、數據跨境流動、設備自由貿易和設施互聯互通，並加強基礎研究和人才交流合作。 界面新聞報導，2024世界人工智慧大會4日在上海開幕，李強致詞時強調，AI發展迫切需要各國深入探討、凝聚共識，共抓機會、共克挑戰。大陸願與各國一起，推動AI更好服務全球發展、增進人類福祉，共同走向更美好的智慧未來。李強提出三點建議：一、深化創新合作，釋放智慧紅利。二、推動普惠發展，彌合智慧鴻溝。三、加強協同共治，確保智慧向善。 在推動普惠發展方面，李強指出，攜手打造開放、公平、非歧視的AI發展環境，幫助開發中國家加強能力建設，推進網路、算力、數據等普惠化。為廣大中小企業和普通民眾提供低門檻、低價格的AI服務，達到更大程度的數位包容。 對於加強協同共治，李強表示，加強發展戰略、治理規則、技術標準等對接協調，推動建立普遍參與的國際機制，形成具有廣泛共識的治理架構和標準規範。確保AI發展安全、可靠、可控，始終符合人類的根本利益和價值