中國基金的「新」創時代

趙靖宇
·基金一姐
更新時間： ·3 分鐘 (閱讀時間)

文/基金一姐趙靖宇

最近有部很受歡迎的韓劇《Start-Up：我的新創時代》，以創業育成中心為背景，講述一群年輕人創業的故事，女主角期許自己成為韓國的賈伯斯，毅然辭去工作，接受育成中心的徵選挑戰，除了開發人臉辨識系統，接著做藥物辨識系統，又成功開發無人駕駛系統，當然，這只是一部劇，但趙姐用這個劇名形容現在的中國相關基金投資的質變，倒覺得相當巧妙。

先帶大家觀察5年來全球前20大市值公司排行的變化，中國企業雖然同樣有3家企業入榜，但可以明顯發現，在中國經濟架構上引領景氣前行的主要產業，已有明顯的質變。

全球上市公司市值前20大變化

資料來源：Bloomberg
資料來源：Bloomberg

5年前入榜全球20大公司的中資企業，為工商銀行、中國移動以及中石油三家公司，主要代表當時的經濟主要以金融、石化、電信等產業為發展重心，也是傳統所說的「舊」經濟板塊。5年後入榜的中資企業大換血，更換為騰訊、阿里巴巴及貴州茅台，這代表什麼？呼應趙姐所提的標題，中國市場的「新」創時代來臨。

騰訊為中國最大的網路及遊戲平台公司，並持續朝向金融科技(Fintech)發展；阿里巴巴集團為中國最大的電商平台，並跨足第三方支付、雲端、AI及醫藥等眾多領域，在華人世界舉足輕重；貴州茅台則是中國白酒界的愛馬仕，是高端消費的代表，貴州茅台因每年產量有限，年年漲價年年熱銷，也推動股價頻頻創高。

由於中國政府全力支持科技產業創新、擴大內需消費，上述的企業排行變化這也符合中國政府近年提倡的由舊經濟轉向新經濟的政策思維，未來中國經濟結構將加速轉型至電商、物聯網、數位金融、AI及內需消費等趨勢產業。投資人在觀察中國股市並非用簡單用指數就能窺得全貌，更須拆解產業變化才能精準抓住未來產業熱點，但你要如何選對一檔具有新創時代的中國基金呢？

廣告

我幫大家做了整理，以境內外大中華、A股及中國基金進行比較，排行前十大中有6檔為國內投信發行，4檔為境外基金，五年期報酬由國內的統一強漢基金績效排行居冠，台灣本土發行的中國相關基金就佔了六檔，這也顯示國內投信的選股能力絲毫不輸海外投信。

投資人不只參考績效，可以再觀察持股比重及內容，以產業方向來看，前十大基金中，多數基金是以科技、週期性消費類股為投資主力，也與中國政策及產業變化方向不謀而合，投資人挑選陸股相關基金，也可留意基金的產業投資方向，新的一年，你需要做的是汰「舊」換「新」，以跟上未來的「新」創時代！

境內外大中華、A股及中國基金5年報酬率(%)排行前十大

資料來源：晨星，分類為大中華股票型、中國A股及中國股票型基金(僅統計主級別，績效皆轉成新台幣計算)，統計至2020/11/30。
資料來源：晨星，分類為大中華股票型、中國A股及中國股票型基金(僅統計主級別，績效皆轉成新台幣計算)，統計至2020/11/30。

（以上作者提供資訊僅供參考，並無任何推介買賣之意，投資人應自行承擔交易風險）

更多新手文章，快來投資新手村瞧瞧！

★延伸閱讀★

投資新手必懂！我該選擇哪種申購管道買基金？

我的投資故事從3萬元開始...

常見的理財錯誤 你有踩到雷嗎？

巴菲特不知道怎麼賺18%？股神的理債2觀念

相關內容

  • 誠美材公告董事候選人名單 董座何昭陽未入列

    偏光板廠誠美材 (4960-TW) 今 (23) 日召開董事會，並公告董事及獨立董事被提名人名單，不過，董事長何昭陽並未被列入名單當中。

  • 三大法人上週丟破80萬張00940非最多　「這檔」高股息ETF被倒破近百萬張

    [FTNN新聞網]記者洪宗荃／綜合報導台股上周五（19日）指數收在19,527.12點，整體來看上週（04/15～04/19）下跌1209.45點，跌幅5.83%。據證交所盤後公布籌碼動...

    1

  • 儘管通膨降溫 英3月零售銷售仍遜於預期

    MoneyDJ新聞 2024-04-22 07:04:04 記者 黃智勤 報導最新數據顯示，英國3月零售銷售額相較前月並無成長，遜於分析師預期，首季提振經濟的力度有限。 路透、MarketWatch等外媒報導，英國國家統計局(ONS)公布，今(2024)年3月份，英國零售銷售額與前月持平，遜於經濟學家預估的月增0.3%；前月經修正數據則為成長0.1%。食品和網購銷售降溫，抵銷了汽車燃油和非食品銷售的增幅。 PwC消費產業分析主管Lisa Hooker指出，今年首季對許多零售商而言都令人失望，儘管通膨降低，政府也調低國民保險費率，尚未明顯帶動支出提升。 不過，英國最大超市集團Tesco和零售服飾業者Next近期發表的消費景氣展望和獲利預估均出色，顯示部分零售商仍對景氣感到樂觀。 根據近期數據，英國3月通膨年增率降至3.2%，但略高於經濟學家預估的3.1%；剔除食品、能源、菸類和酒類的核心通膨年增4.2%，亦高於分析師預估的4.1%。 英國央行自2022年來一路將基準利率升至5.25%，成功讓通膨從2022年11月的高峰11.1%大幅降溫。然而，最新通膨降溫程度不如預期，且核心通膨仍在4%

  • 特斯拉明繳財報 華爾街潑冷水營收恐4年首衰

    美國電動車大廠特斯拉將在周三公布最新財報，隨著今年以來內部問題不斷，外部又面臨中國同業競爭，市場預估營收有可能創4年來首度下滑。分析師指出，如果創辦人在法說會上沒有給出足夠有說服力的公司前景，股價恐怕將進一步下挫。

  • 中國過去2年海外買金量驚人、相當於Fed 1/3黃金

    MoneyDJ新聞 2024-04-22 12:43:46 記者 郭妍希 報導黃金今(2024)年一路高升，最近更突破2,400美元、寫下歷史新高紀錄，吸引全球矚目。身為全球最大黃金生產者及消費者的中國，是幕後主要推手。 彭博社20日報導，中國散戶、基金投資者、期貨交易商甚至是人行，全都一股腦投入黃金，以對抗充滿不確定性的環境。中國、印度經常爭奪全球最大黃金買家地位，但去年局勢驟變，中國對黃金珠寶、金條、金幣的消費量一口氣刷新歷史高；中國的珠寶需求大增10%、印度卻萎縮6%，中國的金條、金幣投資額也激增28%。 據報導，雖然中國挖掘的黃金比全球任何一國都要多，需要進口的黃金卻仍與日俱增。過去兩年來，中國自海外購買的黃金已超過2,800公噸，超越全球所有ETF管理的黃金總和，相當於美國聯準會(Fed)手上黃金的三分之一。即便如此，中國農曆春節前的黃金進口量仍續增，1-3月的年增率多達34%。 黃金展開新賽局？有人不計價搶進 金價這波多頭完全無視美元、殖利率雙漲等重大逆風，分析人士直指，這顯示有不少投資人決心不計代價搶進黃金。 MarketWatch 4月11日報導，Gold Newsle

    1

  • 威秀6折還在！星展一次換發4張聯名卡　饗樂卡加碼虎航優惠

    星展銀行再啟動花旗卡換卡潮，此次一次將4張聯名卡全新上市，包括「星展饗樂生活卡」、「星展PChome Prime聯名卡」、「星展HAPPY GO聯名卡」及「星展喜憨兒認同卡」，總計將換發50萬張卡；其中，饗樂卡保留原有威秀影城購票6折、王品集團餐廳消費9折等權益外，同時也新增KKday、虎航等旅遊優惠。

  • OpenAI執行長大舉注資新創、盼找到便宜乾淨能源

    MoneyDJ新聞 2024-04-23 12:00:53 記者 郭妍希 報導市場謠傳，人工智慧新創商OpenAI執行長阿特曼(Sam Altman、見圖)決定投資乾淨能源新創商，主要聚焦AI資料中心的用電需求。 華爾街日報22日獨家報導，阿特曼與創投機構Andreessen Horowitz等投資者，集資了2,000萬美元挹注大型資料中心乾淨能源提供商Exowatt。 根據報導，全球有許多地區，太陽能、風力發電及電池技術不夠先進或便宜，無法為資料中心提供24小時不間斷的電力。光是一座全新資料中心使用的電力，就可供應給數十萬戶家庭。 Exowatt開發的模組跟貨櫃差不多大、內建太陽能聚光鏡，不需要在農場搭設太陽能面板陣列。這些聚光鏡可將太陽能轉換成熱能，再將熱能用來加熱便宜的基礎材料，模組每天可儲存能使用24小時的能量。 將能源以熱能儲存、可降低成本。Exowatt的模組會讓熱能通過一種引擎來發電；該公司將太陽能電池及低成本的熱光伏電池整合在一起，是其獨到之處。Exowatt希望在沒有補貼的情況下，將供電成本降至最低每千瓦小時1美分，這個價位遠低於德州等以能源豐富為傲的州所提供的便宜電

  • 漲太多不敢追？ 搶賺下一步AI財 基金投資要吃軟不吃硬 AI應用加速融入生活幫你提前布局

    錢誰不愛呢？俗話常以「吃銅吃鐵」形容一個人愛錢愛到無所不吃，如果換成投資配置，你更得追蹤生活中的趨勢，抓住各種機會。觀察今年來全球主要股市表現，AI無疑是投資主軸，可偏偏已經漲了不少1，這時進場，提高勝率關鍵是「吃軟不吃硬」。 今年以來全球主要股市持續上揚，標普500、那斯達克等指數紛紛創新高，引爆本波AI投資商機由硬體為主的費城半導體指數領漲。今年以來費城半導體指數、那斯達克指數、標普500指數分別上漲約17.8%、9.3%及10.6%1。 「股市還會不會漲」，代表美國前500大企業的標普500指數，今年2月下旬突破5,000點大關後持續向上創高，究竟還會不會漲？參考歷史，過往標普500指數突破整數里程碑後，事實上往往動能更強，站上新高後持續布局三個月，平均繳交出5.1%報酬率，往後拉長一年，平均報酬率更高達兩位數2。 美股標普500指數歷次突破整數里程碑後表現 資料來源：Bloomberg，2024/3/23，過往績效不代表未來結果。國泰投顧整理。 身為投資人的你我，不禁要問：股市還會漲嗎？AI股還會續強嗎？現在進場投資AI晶片、硬體相關股票，會不會變最後一隻老鼠？如果怕AI「硬」

  • 特斯拉大勢已去？ 謝金河：馬斯克求饒也找嘸藥方

    電動車龍頭特斯拉（Tesla）近期在美國、中國和整個歐洲降價，週一（22日）股價下跌3.4%，收在 142.05 美元，已是連續第7天下跌，且來到2023年1 月以來的最低水平，全年跌幅達43%，在標準普爾500指數成分股中跌幅第二。財信傳媒集團董事長謝金河今（23）日則提及，「Tesla恐大勢已去！」

    16

  • 台電總座王耀庭請辭獲慰留 續為台電負責

    近日停電事故頻傳, 各界產生台電"供電不穩的疑慮"，台電總經理王耀庭20日請辭以示負責，22日上午表示接受慰留，不只替第一現場的台電同仁承受龐大壓力，感到不捨，念出同仁寫給他的信件時，更一度難過哽咽。王耀庭也強調"厭惡台電被當政治工具"，更否認也有政治鬥爭！

    1

  • 〈焦點股〉受惠政策利多、手握土地開發題材 士紙一度漲停帶動造紙股表現

    氣象達人彭啟明將接任環境部部長，指出徵收碳費議題將儘速與企業溝通，加上碳權議題等政策利多。此外，士紙 (1903-TW) 又握有土地開發題材，激勵今 (22) 日股價漲逾半根停板，且突破 60 元大關。