美國通膨數據削弱降息前景，紐約與布蘭特期油亞洲電子盤中齊跌0.8%

財訊快報

【財訊快報／陳孟朔】美國通膨數據削弱很快降息的前景，並提振美元，從而損及石油需求，兩大期油在週一亞洲電子盤初翻空回吐約0.8%。布蘭特6月期油最新報價跌0.75美元或0.8%，至每桶88.75美元、紐約6月期油跌0.65美元或0.8%，至每桶83.20美元。兩大期油26日各小漲0.6%和0.3%，在26日當週，兩大期油週線各跌3.5%和2.9%連二黑。

獨立市場分析師Tina Teng表示，美國通膨居高不下，引發對利率「在更長時間內維持在更高水平」的擔憂，導致美元走強，並給大宗商品價格帶來壓力。

數據顯示，美國3月個人消費支出(PCE)物價指數年增2.7%，高於美國聯準會(Fed) 2%的目標水準。

美元逞強，受惠利率在更長時間內維持在更高水平的前景。美元走強使石油對持有其他貨幣的人來說更加昂貴。

但Teng提到，如果本週美國庫存數據和中國PMI數據改善，油價可能會再次震盪走高。





相關內容

  • 統一期貨：台指緩漲再創歷史高點，美通膨發布前市場樂觀

    【財訊快報／編輯部】週一晚間Fed票委Jefferson表示通膨下降趨勢減弱，維持政策利率在緊縮區間是合適的，談話內容中性偏鷹；紐約聯儲調查顯示房價、食品、租金、醫療、汽油價格可能都將上漲，不利壓抑通膨。在兩項利空消息下，美指期、台指期夜盤僅小幅拉回，延續高檔震盪格局。週二台指期開平走升，而後緩漲突破21,000整數大關再創始高，在通膨數據公布前市場依舊樂觀。綜觀法人籌碼，三大法人合計買超284.1億元，其中外資買超219.2億元，而自營商買超21億元，投信則買超43.9億元。外資連三日大買現貨，投信則連22日買超台股，且買超額擴大，整體現貨籌碼偏多看待。檢視選擇權金流，外資布局0.56億元偏多部位，自營商則布局0.39億元偏多部位。兩主力皆小幅偏多操作，中性偏多看待。選擇權未平倉部分，5月月選價平近9檔賣權最大未平倉上升200點至20,700點，買權最大未平倉仍為21,100點，最大OI區間上移偏多。期貨方面，外資夜盤減碼887口空單，日盤則大幅減碼5,031口空單，未平倉淨空單降至-6,861口；十大特定法人減碼2,943口空單至-1,170口。外資空單顯著減碼，淨未平倉空單減碼至

  • 東京匯市早盤元指數小彈，日圓翻揚、英鎊和歐元翻空示弱

    【財訊快報／陳孟朔】美國4月生產者價格指數(PPI)意外上漲，商品和服務成本漲勢強勁，顯示美國通膨在第二季初期仍然居高不下，降低對Fed 9月降息的預期，但美元指數上日卻呈現跨步走跌表現；東京匯市週三早盤美元指數小彈，日圓翻揚，但英鎊和歐元連袂翻空示弱。美國勞工部公布，4月最終PPI月升0.5%，高於市場估的0.3%，而3月則向下修正為下降0.1%。在截至4月的12個月中，PPI如預期增長2.2%，而3月為增長1.8%。週三將公布的4月美國消費者物價指數(CPI)數據可能會讓人更深入地了解Fed降息的速度。但麥格理駐紐約的全球外匯和利率策略師Thierry Wizman表示，一次數據公布不太可能說服決策者通膨步伐放緩到足以允許在短期內降息的程度。Fed今年可能根本不會降息，即使會降息，也可能「只降一次，而且會在年底」。據路透調查顯示，市場估美國4月核心CPI月增0.3%，低於上個月的0.4%。Fed主席鮑威爾週二對美國經濟現狀作出樂觀評估，預計將繼續保持高於趨勢的增速，對通膨回落的信心仍基本保持不變，雖然因近期數據有所下降。鮑威爾在阿姆斯特丹發表講話時，在很大程度上重申他在Fed上次會

  • 元富期貨：台股開低走高收漲0.61%，類股持續輪漲

    【財訊快報／編輯部】美股方面，美國公布最新通膨數據前，投資人因應通膨數據走升的預期，美股四大指數週一(13日)呈現漲跌互見，道瓊工業平均指數結束連續8個交易日的漲勢，標普500指數11大類股只有兩類上漲，其中科技股最旺，受惠蘋果急漲1.76%。此外，迷因股炒作熱潮再現，GameStop暴漲逾70%。台指方面，台指今日呈現開低走高格局，在航運類股、AI概念股的點火之下，指數翻紅後一路走高，尾盤更是在權值王台積電買盤敲進助攻之下，漲點再擴大，終場成交量4692.58億元，加權指數上漲128.14點、漲幅0.61%、收在20985.85點，連續2個交易日改寫歷史新高。綜合分析，台指站穩所有均線之上，且均線呈現多頭排列，日KD指標進入高檔鈍化區，各類股輪漲，市場資金多，多方架構明確。本週市場焦點在於美國最新通膨及零售數據，以及聯準會(Fed)主席鮑爾的談話。

  • 美元走弱，亞洲黃金現貨盤中上揚0.43%

    【財訊快報／劉敏夫】亞洲黃金價格週四上揚，因為美國通膨數據放緩助長降息押注，加上美元匯價走弱也提振了金價行情。亞洲黃金現貨價格盤中上揚10.26美元或0.43%，每盎司報2,396.25美元。追蹤美元兌換6種主要貨幣一籃子匯價的美元指數週四亞洲盤盤中下跌0.17%，美元走弱，令以美元計價的黃金對於持有其他貨幣的投資人來說相對便宜。週四發布的美國官方數據顯示，一項衡量美國核心通膨的指標在4月份出現六個月來的首次降溫，美國通膨放緩提高了最快在9月降息的可能性。對黃金而言，利率的調降是個利多，因為黃金不具孳息收益。目前利率交換市場預計聯準會將在9月反手降息的可能性為61%，而4月底當時估計可能性為30%。繼四月中旬大幅上漲並創下歷年新高後，過去幾週黃金一直在窄幅區間內交投。儘管聯準會轉向寬鬆的預期時間遭到延遲，但是累計今年金價仍上漲了約16%，其漲幅受到央行購買、地緣政治風險加劇以及中國消費者需求的支撐。

  • 業外貢獻，輔信Q1每股賺0.07元，歐美需求回溫，看旺H2展望

    【財訊快報／記者王宜弘報導】輔信(2405)公告首季財報，單季合併營收4.43億元，年增率4.59%，因高階產品出貨比例增加，產品組合優化，毛利率41%，較同期成長2個百分點，惟本業仍小虧500萬元，稅後淨利2,274萬元，EPS 0.07元，維持獲利正向。此外，該公司4月合併營收1.4億元，月減11.8%，年增4%，累計前4月5.8億元，年增率4.43%。4月業績年增主因為歐美景氣改善，電腦業務回升，加上醫療事業穩健挹注。輔信表示，AIoT技術驅動，產業數位風潮增溫，商用領域對小型化電腦、低功耗的嵌入式系統、高穩定性與高性能的電腦運算設備需求也因此日益增長，輔信長期展望正向。目前歐洲需求回升，因景氣而停滯的專案需求項目已返回正軌，美國市場則在嵌入式電腦、Panel PC的推廣逐步收效，IPC產品出貨成長符合預期，加上日本子公司自年初迄今在專案訂單方面收單順利，出貨表現也較往年同期增長，預估下半年將優於上半年。展望下半年，輔信看好邊緣運算、自動化、物聯網與智慧醫療等需求，產品重點擴展AI PC產品組合，並開拓新應用市場，第二季除參展COMPUTEX 2024外，亦將參加海外自動化控制、

  • 台股再創歷史新高，電子重啟攻勢，航運吸金震盪，類股持續輪漲

    【財訊快報／方亞申】美國四大指數週一漲跌互見，連續上漲八個交易日的道瓊拉回，其他則收紅，但是幅度都不大，主要是市場尚在觀望總體通膨數據及輝達財報，以及聯準會說法。亞洲股市週二僅韓國小跌，但是中港日股市上漲幅度都不大，台灣又是相對強勢，台積電(2330)週一上漲後，週二拉回又收紅，不過類股輪動快速，強勢的海運三雄極度吸金超過800億元，但開始震盪出現收黑，不過散裝持續盤堅、軍工股也拉升、重電及電線電纜股反彈。電子股下游代工廣達(2382)、緯穎(6669)、技嘉(2376)、仁寶(2324)、鴻海(2317)及華碩(2357)等群起拉升；智財族群跌深反彈，帶動高價股彈升，加上系統整合及PCB族群都各有表現，與非電股搶錢。金融股小拉回。台股指數續創歷史新高，終場上漲128.14點，收在20985.85點，成交量4692.58億元。將於週三發布的消費者價格指數預計顯示美國4月通膨略有放緩，但仍遠高於央行的目標。本週還有零售銷售和首次申請失業救濟人數等數據將出爐；消費者一年期通膨預期3.3%，而3月的預期為3%。密西根大學上週五的報告顯示，5月美國消費者信心降至六個月新低，因家庭擔心生活成本。

  • 歐美海運線 半月漲千美元

    海運歐美航線5月底滿艙，加上面臨缺艙危機，讓航商有底氣5月運價連漲兩回，每半個月皆喊漲約1,000美元起跳，業界對重現疫情期間「疫」級漲速議論紛紛。繼歐洲線5月中漲價成功，美國線14日也宣告漲足，貨代業者表示，歐美貨量回溫，目前美國線艙位已滿到5月底，歐洲線艙位滿到6月初。

  • 旅遊休閒類股殺低，道瓊歐洲600指數週二開盤走跌，三大股市漲跌互見

    【財訊快報／劉敏夫】歐洲股市週二盤初走跌，旅遊休閒類股領軍殺低，成了大盤空頭指標，因投資人正在等待本週美國重要通膨數據的發布，市場整體氣氛趨於審慎。道瓊歐洲Stoxx 600指數盤初下跌0.19點或0.04%，報520.67點。盤初，20檔產業類股漲跌互見，公共事業類股指數上漲0.36%，表現最為亮眼。反觀，旅遊休閒類股指數下跌0.99%，表現最差。歐洲主要股市漲跌互見，其中英國富時100指數盤中上揚0.01%；法國CAC40指數下滑0.03%；德國法蘭克福DAX指數下滑0.15%；西班牙IBEX35指數則是上漲0.33%；瑞典OMX斯德哥爾摩基準指數上揚0.06%。投資者正在熱切等待美國四月份的兩組通膨數據，包括週二的生產者物價指數（PPI）和週三的消費者物價指數（CPI），希望藉此取得有關聯準會貨幣政策前景的最新線索。一旦通膨數據較弱，可能為降息鋪平道路，但若是數據表現強勁，則表明降息仍有一段路要走。IG分析師寫道，市場目光焦點都集中在週三的美國消費者物價指數數據上，藉此判斷第一季通膨意外上升是暫時性的還是令人擔憂的趨勢。此外，包括電信業者沃達豐(Vodafone)和博彩公司Flu

  • 市場觀望美CPI 新台幣隨亞幣走貶收32.415元

    （中央社記者潘姿羽台北2024年05月14日電）美國公布關鍵通膨數據前夕，市場操作偏向保守，亞幣今天普遍走弱，新台幣兌美元量縮走貶，收盤收在32.415元，微跌0.4分，終止連2升，交投也頗為清淡，台北及元太外匯市場總成交金額僅10.86億美元。美國對抗通膨之路走得不順遂，市場不斷推遲美國聯準會可能降息的時點，美元高檔整理之下，亞幣今年以來普遍走貶。而在美國關鍵通膨數據出爐前夕，根據央行統計，美元指數今天微跌0.01%，亞幣持續走疲，新台幣小跌0.01%，人民幣貶0.04%，韓元跌0.07%，日圓貶勢較重、下跌0.38%。外匯交易員指出，美國聯準會主席鮑爾將發表談話，4月消費者物價指數（CPI）也即將出爐，市場屏息以待，今天匯市交投量能明顯萎縮，新台幣匯價陷入狹幅整理，以32.43元開出後，最高32.41元、最低32.45元。外匯交易員表示，如果通膨浮現降溫跡象，美元指數鬆動，亞幣便有反彈機會，可望脫離膠著局面；而台股近日持續創高，加上520將至，如果上演520行情，熱錢湧入也將帶動新台幣啟動升勢。

  • 鮑威爾稱，美國首季通膨缺乏進展，Fed須保持耐心讓政策發揮作用

    【財訊快報／陳孟朔】美國聯準會(Fed)主席鮑威爾週二在阿姆斯特丹的一次銀行業活動上發言提到，今年第一季顯著地缺乏通膨進展，意味著Fed需要保持耐心，讓政策發揮作用，預計通膨將按月回落。「今年前幾個月後，對於通膨朝著2%回落前景的信心並不高。」同日，美國公布的4月最終需求生產物價指數(PPI)月升0.5%，高於預期。鮑威爾指出，美國剛公布的PPI數據實際上釋放出相當混亂的訊號，他不會認為PPI數據過熱，但屬於某種程度上的喜憂參半。在他看來，聯邦公開市場委員會(FOMC)並不知道通膨是否將具有黏性，住房通膨一直有些讓人感到費解。當前租金上漲對消費物價指數(CPI)數據影響的滯後性，比他們原來所認為的更加漫長。鮑威爾指出，可能限制性的政策利率將需要更長時間才能發揮作用，FOMC按兵不動的可能性更高。但美國經濟最近表現非常不錯，家庭財務形勢不錯，槓桿率並非過高，許多行業仍然面臨勞動力短缺問題，勞動力市場逐步回歸更加平衡的狀態。但他表示，有鑑於今年前三個月的通膨率高於預期，「我對此的信心沒有以前那麼高。」但在他看來，Fed仍不太可能進一步加息，即使降息的前景已變得不那麼確定。「我認為，根據我們

  • 美債週二報價走揚，10年期殖利率滑落4.71個基點，聚焦CPI數據公布

    【財訊快報／劉敏夫】美國公債週二價格上揚，引領殖利率下跌，因投資人正在權衡新發布的美國生產者物價數據。根據債券交易報價，2年期公債價格上揚，殖利率下跌4.66個基點，報4.8147%；5年期公債價格上揚，殖利率下滑5.13個基點，報4.4543%。10年期公債價格上漲，殖利率滑落4.71個基點，報4.4394%；30年期公債價格揚升，殖利率下跌4.34個基點，報4.5855%的水準。 2年期與10年期公債殖利率利差，也就是市場所謂的殖利率曲線持續倒掛，而且倒掛程度擴大至負的37.53個基點。週二公佈的美國生產者價格指數(PPI)升幅超出預期，引發了對於通膨依然過於頑固，以至於聯準會無法開始放鬆政策的擔憂。相較於長期公債殖利率對聯準會利率變化更為敏感的2年期殖利率一度因為PPI數據短暫上漲，交易員下調了降息預期。互換合約對年底前的降息預期為40個基點。市場將目光投向了週三的美國消費者物價指數(CPI)數據，因為此一數據對於聯準會政策路徑更具影響力。