《研究報告》永續高息基金 台股萬三首選

【時報-台北電】國際熱錢追捧下，台股突破30年前的高點，登上萬三的新頂峰。富邦投信表示，短期間指數較難有很大的激情表現，選股不選市是現階段的最佳投資策略，建議投資人可以化被動為主動，交由專業經理人操盤，標的上可鎖定近來最夯的市場主題─永續發展企業，因獲利能力相對優異，股價更有機會勝大盤，是投資人面對台股萬三的最佳選擇，例如12日起即將募集的富邦台灣永續發展高股息基金，便是鎖定永續發展企業的主動式台股基金。 統計台股8月底至隔年2月底半年報酬率，過去十年間為正報酬的年度有九年，正報酬機率高達九成。再以主動型基金角度而言，由於基金經理人能隨市況汰弱留強，篩選具備趨勢、股息與獲利表現相對佳的企業，再加上台股產業結構轉變，格局轉佳不同於過往，更有機會拉升基金報酬率，因此現在進場，後續成長空間仍值得期待。 富邦投信分析，由於台灣疫情衝擊小，且為半導體等科技製造重鎮，是亞洲區中最安心且具有品質的製造基地；加上全球供應鏈發生轉變，訂單紛紛轉移至台灣，而預計此趨勢將延續數年，再搭上5G與AI等趨勢產業興起，台股產業機會已發生結構性轉變，支持台股擁有嶄新的展望與格局。 富邦投信指出，永續概念相關指數長期報酬通常也較大盤為佳，例如台灣永續指數自2017年12月指數發布以來含息報酬率為43.13％，顯著優於台灣加權指數報酬率的36.51％。這是因為重視永續發展的企業，整體獲利成長能力相對優異，自然有望成為高股息企業，股價更有機會勝過大盤，因此，國人一向偏愛的高股息基金，若再搭配永續發展的國際趨勢，可說是高股息基金2.0進化版，將更能抓住永續發展的投資新浪潮。 12日起募集的「富邦台灣永續發展高股息基金」，就是一檔由專業投資研究團隊主動操作的永續發展高股息基金，該基金是從永續發展相關概念的指數成分股，以及公司治理評鑑前50％企業、其他永續發展相關評鑑或報告書等標的中，進行選股，有別於市場上其他高股息基金，是投資人在面對台股萬三時的最佳選擇。(新聞來源：工商時報─記者陳欣文／台北報導)