【國票金控晨訊】中期布局季底作帳股

日期：2023年 9月21日

※操作建議與結論

聯準會未來恐再次升息 1碼，美股承壓

台股走勢震盪，聚焦散裝航運族群

今日盤勢及未來走勢:(短線聚焦散熱、散裝航運族群，中期布局季底作帳股

)

9 月FOMC會議維持利率不變，但暗示年底恐再升息一碼，提升市場對於維持

高利率期間的預期，美股四大指數全數下跌，跌幅介於 1.74% 至 0.22%，台積

電ADR下跌 1%，台指期夜盤下跌45點(-0.27%)，預期台股今將開低，盤中留意電

子權值股能否吸引低接買盤進駐，引領指數跌幅收斂。

短線看法：台股走勢連三黑，指數面臨半年線保衛戰，加上權值股走勢低迷

，AI 概念股買盤虎頭蛇尾，造就台股短線不易有表現機會，不過近期多數長線

趨勢正向的族群，股價已回落至季線和半年線之間，似乎浮現中、長期的投資機

會，因此操作建議，電子持續聚焦AI和電動車族群，靜待相關個股股價止跌回穩

，並挾量站回短均之上，亦可開始逢低承接，傳產部分留意鋼鐵、製鞋和車用零

組件族群，短線操作可留意散熱、散裝航運，兩者都具題材面加持，股價續有表

現空間。

中期論點：10年期美債殖利率創近期新高，恐壓抑科技股表現，另外美元指

數維持強勢格局，仍須留意上述變數對於國際股市影響，所幸，隨著9月來到下

半旬，作帳行情將進入衝刺階段，後續可關注季底作帳股。

※投資建議及推薦:

本週焦點股─HPC業務逐步發酵，2024年營收有望超越2022年的高點，目前

投信連買，應有作帳行情可期─2449京元電子， 8月營收創歷史新高，配合WiFi

6/6E、5G、低軌衛星動能延續，看好2024年EPS將更勝今年─6285啟碁，以及預

期4Q23記憶體報價將由跌轉漲，且DRAM會較NAND領先回升，而公司於1H23積極建

立DRAM低價庫存─3260威剛。

散熱─ 3324雙鴻、3338泰碩、3653健策：未來電子產品必須配備更強大的

散熱技術和能力，才能維持產品的運作，預期在電動車、AI 伺服器與液冷散熱

商機的推動下，相關散熱廠的營運將持續有成長機會。散裝航運─2605新興、

2606裕民、2641正德：大陸房市政策鬆綁，鐵礦砂等原物料需求急升，以及巴拿

馬運河的塞船情況未解，皆成為運價衝高的動力，有望帶動散裝航運個股營運表

現。