台股選前觀望，AI、政策受惠股出列

【財訊快報／江文勝】美股週三小幅震盪，道瓊收漲170.57點，那斯達克上漲 0.75%，輝達再創新高，費半指數下跌0.39%，台積電ADR跌1.07%，市場靜待美國通膨數據及財報。台股選前觀望，指數失守17,500點關卡，收在17,465.63點，成交金額2531.95億元，量價皆創下今年來低點，電子權值股熄火，貨櫃三雄重挫，三大法人合計賣超38.85億元，外資期貨空單也明顯增加。2023年全球股債市交出漂亮成績，雖然市場仍持續看多，不過在指數來到相對高基期之後，震盪也跟著加大，從比爾蓋茲的預測來看，除了人氣王AI熱度可望延續之外，選舉相關政策受惠股也是今年多頭的另一焦點。全球主要NB品牌如聯想、Dell、三星、LG、華碩(2357)、宏碁(2353)、技嘉(2376)、微星(2377)等，都在CES展示首波AI PC及電競產品，正式揭開「AI PC元年」序幕。二線NB代工的藍天(2362)，股價短線也補漲一波；精英(2331)由大同已取得完全主導權，加上「主機板教父」與「主機板地下總司令蔣東濬重新操盤，並召開臨時股東會，全面改選董事，股價相對低基期也蠢蠢欲動。AI邊緣運算延伸，工業電腦的研揚(6579)去年第三季起合併捷波(6161)後，獲利能力進一步凸顯，法人預估全年EPS挑戰10元，連續二年獲利都可賺一個股本，目前本益比約15倍。選前政策造勢、選後政策延續性，不管選舉結果如何，政策受惠股只要拿得出成績，股價依舊能得到市場青睞，更何況有些政策受惠股，營運觸角早已伸向國際市場，如重電、軍工。受惠台電強韌電網計畫持續釋單，重電類股重砲出擊，如士電(1503)、中興電(1513)、亞力(1514)、華城(1519)股價同步強勢表態，其中華城更以全年漲幅620.5%拿下上市公司第一。2024年國內公共建設預算創新高，國內營造廠中工(2515)、新建(2516)、皇昌(2543)及達欣工(2535)、建國(5515)、工信(5521)手中工程案量節節攀升，成為政策做多拉抬的重點產業。

總統大選倒數計時，國防安全也是政策重要議題，「軍工概念股」成為買盤焦點之一，不只增強國防安全，也促進工業鏈的發展，不管選舉最後結果如何，得標的廠商並不會因此而改變，更何況有些公司如漢翔(2634)、龍德造船(6753)等不但獲利成長，甚至將營運觸角伸向國際，全球國防預算同步續創新高，國內外銷軍工產業也可同蒙其利。軍用飛機製造大廠漢翔，國機國造的政策延續，將發揮產業效益。龍德造船進入沱江艦密集交船入帳高峰，加上新一批的高效能後續艦也即將啟動建造，今年第一季業績表現可望高度期待。